Методология за маржин анализ на печалбата и рентабилността

Методът за анализ на маржа на печалбата, за разлика от традиционния, използван в местните предприятия, позволява по-пълно проучване на връзката между показателите и по-точно измерване на влиянието на факторите. Нека покажем това с помощта на факторния анализ.

Методология за факторен анализ на печалбата, използван в Русия предполага използването на следния модел:

Където,
VРП - физически обем на продажбите;
p е продажната цена;
в - единична цена.

В този случай те изхождат от предположението, че всички горепосочени фактори се променят сами по себе си, независимо един от друг. Този модел не отчита връзката между обема на производството (продажбите) на продуктите и тяхната себестойност. Обикновено с увеличаване на обема на производството (продажбите) производствените разходи намаляват, тъй като за единица продукция се отчитат по-малко постоянни разходи. И обратно, при спад в производството, цената на стоките се увеличава поради факта, че се отчитат повече фиксирани разходи за единица продукция.

За да се осигури систематичен подход при изучаване на факторите за промяна в печалбата и прогнозиране на нейната стойност при анализ на маржовете, се използва следният модел:

Където,
p - цена на продукта;
б - променливи разходи за единица продукция;
А - фиксирани разходи за целия обем на продажбите на този вид продукт.

Тази формула се използва за пределен анализ на печалбата от продажбата на определени видове продукти. Тя ви позволява да определите промяната в размера на печалбата поради броя на продадените продукти, цените, нивото на конкретни променливи и размера на постоянните разходи. Това отчита не само прякото въздействие на продажбите върху печалбата, но и непрякото - чрез влиянието на този фактор върху себестойността на продукта, което прави възможно по-правилното изчисляване на влиянието на факторите върху изменението в размера на печалба.

Техниката за анализ на печалбата е малко сложна в контекста на производството на много продукти, когато освен разгледаните фактори е необходимо да се вземе предвид и влиянието на структурата на продаваните продукти.

За да се изследва влиянието на факторите върху изменението на размера на печалбата от продажбата на продукти като цяло за предприятието, може да се използва следният модел:

Предимство методи за анализ на маржа на печалбата се състои в това, че той, за разлика от традиционния, ви позволява да изследвате и количествено да измервате не само преки, но и косвени връзки и зависимости. Използването на този метод във финансовото управление на руските предприятия ще даде възможност за по-ефективно управление на процеса на генериране на финансови резултати.

Като правило прилаганите методи за анализ на рентабилността, които се използват в повечето предприятия, не отчитат връзката „разходи - обем - печалба“.

Обичайният метод за анализ на рентабилността не зависи от обема на продажбите, тъй като с промяна в последната се получава равномерно увеличение на печалбата и размера на разходите. В действителност, както вече видяхме, както печалбата, така и разходите на компанията не се променят пропорционално на обема на продажбите на продукти, тъй като част от разходите са постоянни. В тази връзка става необходимо да се проведе марж анализ на рентабилността.

Така че, формулата за маржовия анализ на рентабилността на i-тия продукт ще бъде следната:

Тогава моделът за оценка на рентабилността на производствената дейност на предприятието ще изглежда така:

Предимството на метода на маргинален анализ на показателите за рентабилност е, че отчита връзката на елементите на модела, в резултат на което се улавя влиянието на обема на продажбите върху изменението на нивото на рентабилност. Това осигурява по-точно изчисляване на влиянието на факторите и, като следствие, по-високо ниво на планиране и прогнозиране на финансовите резултати.