Дълбочина на поръчките VS Futures volume

И колкото и силно да звучи, аз съм точно на това мнение. Само данни от реални пазари могат да дадат наистина ефективни сигнали, без значение какъв формат имат тези данни.

Това може да бъде клиентска база на един брокер, като в случая с Oanda, томове CME, данни за опции или дори отчети за CoT.

Всичко това се отнася за реалния пазар и на теория би трябвало да работи много по-добре от която и да е друга техника, базирана на прост анализ на свещници.

Защо? - ти питаш.

Защото зад тези цифри стоят стотици хиляди участници на пазара, без значение големи или малки, и в резултат на техните действия цената се движи.

Ще се опитам да обясня как работи.

Представете си, че голям брой търговци разпознават определен модел на графиката и в резултат на това отварят много сделки за продажба. Ще видим ли това в книгата за поръчки и томовете? - Да, ще видим.

Също и с всички други техники на тези. анализ. Ако се генерира сигнал съгласно някой от методите, ще видим, или, обратно, няма да видим реакция към него в книга за обеми и поръчки. Но има много методи, нали няма да следвате всеки поотделно? Но информацията за обмен обединява всичко. Не е нужно да разглеждате десетки показатели или да търсите екзотични животни на графиката. Трябва само да разгледате книгата за поръчки и ще видите крайния резултат от цялото разнообразие от техники, които търговците следват.

Грубо казано, информацията за запасите е на първо място, а всичко останало са производни. Ако видите Head and Shoulders, което сигнализира в посока надолу и в данните за акциите няма движения в това отношение, тогава няма да има реакция на цената на GUI.

Добре, да се върнем към темата на статията.

Обеми на фючърсите - това е обобщение на броя, партидата и цената на сделките, извършени на пазара. Като цяло те донякъде приличат на отворения интерес - те също представляват сумата от всички транзакции (покупки + продажби).

Тези данни имат "последен" знак, ако не вземете предвид наличието на „нарязана“ чаша. Тоест томовете ни разказват само за случилото се, но не и за това какво ще бъде.

Друга характеристика на томовете е, че те не посочват посоката. Виждаме наличието на обем или липсата му, но в каква посока да интерпретираме тези обеми, трябва да мислим сами.

Ами делтата? Delta отразява разликата между пазарните покупки и пазарните продажби, но ако вземем предвид, че зад всяка пазарна сделка има един и същ лимитен ред в обратна посока, ще получим същия брой продажби и покупки на изхода. Всички знаят ли, че пазарните сделки се покриват от лимитирани поръчки? Който не знае, тогава идвате тук.

В този момент мисля, че делтата е почти безполезна през повечето време. лесен за манипулиране. Той обаче може да работи в тесни места, където цената се задържа за кратко и можем да кажем с увереност какво правеше тълпата, влизайки на пазара или отваряйки се от ограничители. Ще се върнем към делтата малко по-късно, но засега ще продължим по темата.

Анализ на поведението на тълпата;
Потърсете основен играч.

За разлика от дълбочината на пазара, ние наистина можем да видим присъствието на основен играч в обеми. Колкото и да се опитва да скрие присъствието си, ако иска да купи 1000 лота, тогава някъде в обема тези 1000 лота трябва да бъдат осветени. Най-вероятно това няма да е една сделка, но все пак.

И тук веднага се проявява основният проблем с обемите. Добре, видяхме 1000 лота и знаем, че това е голям играч. Но в каква посока, ако той отвори 500 лота на пазара и 500 с лимитирана поръчка? Това може да бъде както покупка, така и продажба ...

И последното нещо, което исках да ви кажа за томовете. Често има обеми за обръщане на точки, след като видите кои можете удобно да отворите сделка или да коригирате печалбата от вече отворена сделка. Но всичко това изисква постоянен престой пред компютъра, а самите обеми са подходящи само за дневна търговия.

И така, нека обобщим обемите:

Данни само за минала дейност;
Няма ясна посока за транзакцията;
Основен играч може да бъде разпознат;
Те ви позволяват да отворите сделка в самото начало на импулса;
Изисква ръчно приключване на сделката и постоянен престой на монитора.

Стъклото, което изучаваме, е доста нов инструмент. По-рано търговците можеха само да мечтаят, че ще могат да разберат къде колегите им поставят стоп загубите или къде отварят търговията си. На разположение им беше само книгата с поръчки с лимитирани поръчки. Между другото, ние даваме най-малка тежест за ограничаване на търговците сред всички сигнали от книгата за поръчки.

За разлика от обемите, стъклена чаша ни казва какво ще бъде в бъдещето. Можем да видим нивата, на които ще се отварят и затварят сделки. Между другото, вече отворените сделки, които виждаме в правилната книга за поръчки, също имат прогнозен характер. В края на краищата, ако 70% от търговците са в покупки, скоро те ще трябва да затворят сделките си, като правят продажби.

Всички сигнали за книгата за поръчки имат ясно определена посока, но силата на сигналите може да се различава. Например натрупването на стоп загуби е по-важно от натрупването на лимитни цени или по-вероятно е да се задейства голямо натрупване на стоп загуби, отколкото малко и т.н.

Стъклото отразява само мнението на тълпата. Следователно основната идея е, че когато действаме срещу тълпата, ние действаме заедно с маркет мейкъра. В книгата за поръчки има големи играчи, но не бих казал, че са достатъчно големи, за да повлияят на ценообразуването.

И накрая, книгата с поръчки предоставя разумни точки за определяне на стоп загуби и тейк печалба, които наистина работят:

Трябва обаче да призная, че има трудности при определянето на входната точка.

Резултати от стъклото:

Данни за това какво ще се случи в бъдеще;
Осигурява ясна посока на транзакцията;
Виждат се само действията на тълпата;
Има трудности при определяне на входната точка;
Разумни нива за излизане от сделка.

Взаимодействие на техники

Както вероятно вече сте разбрали, всеки от представените методи има своите плюсове и минуси, защо не се опитате да ги допълвате?

Например първото нещо, което ви идва на ум, е да определите посоката и целта за сделка с помощта на книгата с поръчки и да разгледате по-точната точка за влизане в обемите.

Друг добър пример за комбинация от техники е намирането на отговори. Ако стоп загубите бъдат нокаутирани в книгата за поръчки, тогава може би обемите ще могат да кажат с каква цел са били нокаутирани: за следващото пътуване в обратна посока или, обратно, да ускорят текущото движение?

На теория, ако основен играч реши да използва загуби от тълпата, за да отвори позицията си, трябва да видим значителна делта на това ниво и в резултат на това обръщане. Разбира се, не е необходимо обръщането да започне точно от нивото, където са били стоп загубите; могат да бъдат подадени няколко точки.

Да вземем пример. Ситуация преди:

След задействане на стоп загубите разглеждаме обемите, или по-скоро делтата на нивото, на което преди сме виждали натрупването на стоп загуби:

Нека да разгледаме отблизо. Тъй като актуализацията на екстремума е „тесно място“, при което цената не се задържа дълго време и е налице търговска активност, основен играч често се проявява. Тоест, когато цената достигне нивото със стоп загуби, започват активни продажби на пазара. И ако основен играч е замислил възходящо движение, тогава той просто не може да не се възползва от този „парченце“. Той събира всички тези продажби, като използва лимитирана поръчка и в резултат виждаме отрицателна делта.

Между другото, точно отдолу можем да видим „голям лимитен ред“, който потвърждава предишната мисъл.

Важен момент при такъв анализ е разбирането или по-скоро прогнозиране на нивата с „едностранна“ активност на тълпата (тълпата купува или тълпата продава).

От всичко това, нека да предположа, че наличието на отрицателна делта в точката на подновяване на минимума или положителна в точката на подновяване на максимума означава, че след задействане на стоп-загубата, цената най-вероятно ще се върне обратно. Засега това е само моето предположение, теоретично обосновано. Как ще се прояви на практика - необходимо е да се проучи.

И ето как изглежда да се пресече със задействането на стоп загуби, когато маркет мейкъра е по-заинтересован да продължи текущото движение, а не да се обърне:

Защо няма да видим нищо „забележително“ в такава ситуация? Защото голям играч планира движение нагоре (покупки), стоп загубите за дадена позиция не са много подходящи за него, които също са покупки. От друга страна, те вършат чудесна работа, като тласкат цената нагоре или просто неутрализират „опитите надолу“. Тогава цената просто продължава да върви в правилната посока.

Това беше само една от опциите за използване на обеми в синтеза на стъкло.

В момента тепърва започвам да изучавам темата за томовете, затова се опитвам да обмисля добре нещата, за да не пиша някакви глупости. Между другото, разбирането на стъклото и моят опит върху него са много полезни в това.