Фундаментален анализ на пазара на ценни книжа като начин за идентифициране и прогнозиране на рисковете

Въпреки че техническият анализ се използва от много инвеститори, фундаменталният анализ е по-често срещан. Принципи:

Прогнозиране отгоре надолу и отдолу нагоре. Когато прогнозират по метода „отгоре надолу“, финансовите анализатори първо дават оценки за икономиката като цяло, след това за отделните отрасли те се основават на прогнози за икономиката като цяло и прогнози за компаниите от своя страна на тези и други прогнози. Вероятностно прогнозиране. Този подход често се фокусира върху общите икономически прогнози, тъй като несигурността, която съществува на това ниво, е много важна за определяне на риска и очакваната възвръщаемост на добре диверсифициран портфейл. Могат да се предвидят няколко сценария на икономическо развитие, като се вземе предвид вероятността от тяхното изпълнение. След това въз основа на възможни варианти за развитие на икономиката се правят прогнози за перспективите за индустриите, фирмите и динамиката на цените на акциите. Икономически модел. Под това име в теорията на инвестициите се появява статистически модел, който е средство за прогнозиране на стойностите на т.нар Ендогенни, Тоест вътрешни променливи. За да се направи прогноза за промените в стойностите на която и да е ендогенна променлива, стойностите на други променливи, външни за разглежданите променливи, се въвеждат в икономическия модел като входни данни, т.нар. Екзогенни